JEFF PRESTRIDGE: Bagaimana Anda dapat menjaga kekayaan Anda agar tidak jatuh ke tangan Rachel Reeves jika Partai Buruh menang pada hari Kamis… dan di mana Anda masih dapat menemukan peluang investasi

Meskipun Sir Keir Starmer mungkin sudah tertanam kuat di Jalan Downing Nomor 10, jangan berharap masa depan di bawah Kanselir Partai Buruh Rachel Reeves akan menjadi negeri susu dan madu yang mereka janjikan.

Mereka bersikeras bahwa suatu negara di mana tarif pajak penghasilan, Asuransi Nasional, dan PPN tidak akan naik, energi hijau akan berkembang, dan pertumbuhan ekonomi melimpah.

Jauh dari itu. Berhati-hatilah. Jika Anda adalah orang yang menabung atau terutama seorang investor, pemerintahan Partai Buruh akan segera menarik perhatian Anda dengan serangkaian kenaikan pajak yang akan membuat para sosialis fanatik seperti Jeremy Corbyn berlinang air mata kebahagiaan – dan hampir menangis karena penderitaan finansial. semua orang lain.

Meskipun Partai Konservatif di bawah tiga Perdana Menteri tidak berbuat banyak selama lima tahun terakhir untuk membuat hidup lebih mudah bagi mereka yang bertekad membangun istana keuangan mereka sendiri, tindakan mereka akan terasa seperti berjalan-jalan jika dibandingkan dengan serangan Partai Buruh terhadap penciptaan kekayaan pribadi. Perang habis-habisan telah direncanakan.

Berbeda dengan Partai Konservatif, serangan pajak akan didorong oleh motif yang berbeda. Sementara Partai Konservatif mempersulit para penabung dan investor karena harus menutup lubang keuangan yang parah akibat pandemi Covid-19 dan pemerintahan Liz Truss yang membawa bencana sebagai Perdana Menteri, serangan Partai Buruh akan bersifat ideologis. Ia membenci penciptaan kekayaan.

Sementara Starmer dan letnan keuangannya Reeves sejauh ini menolak untuk menunjukkan tangan mereka karena takut menghalangi pemilih, sumber Partai Buruh mengkonfirmasi lebih dari seminggu yang lalu bahwa rencana telah disusun untuk mengumpulkan uang melalui pajak kekayaan tambahan.

Ini termasuk kenaikan pajak keuntungan modal (CGT) dan pengurangan ruang lingkup bagi individu untuk melindungi kekayaan dari pajak warisan (IHT). Beberapa ide ini, yang ditujukan untuk 'mengungkap kekayaan dan memanfaatkannya,' dapat menjadi kerangka Anggaran pertama Reeves, yang kemungkinan akan dilaksanakan pada musim gugur.

Tapi itu mungkin hanya puncak gunung es. Sebuah dokumen yang disusun oleh Tribune Group dari Partai Buruh – kelompok anggota parlemen kiri-tengah – mengusulkan kenaikan pajak lainnya. Selain CGT dan IHT, mereka menginginkan rezim Asuransi Nasional yang lebih kejam, reformasi kelompok pajak dewan (yang menyebabkan pajak lebih tinggi di daerah-daerah kaya) dan pajak atas 'kekayaan ekstrem'.

Seperti yang dikatakan Rishi Sunak pada Rabu malam dalam tayangan televisi terakhirnya dengan Starmer: 'Keuangan keluarga akan terpukul, pajak akan terpukul.'

“Ketidakpastian seputar kebijakan pajak Partai Buruh adalah yang terburuk di dunia,” kata Nicholas Hyett, manajer investasi di Wealth Club, penyedia layanan investasi untuk individu dengan kekayaan bersih tinggi.

'Wajib pajak tidak mampu membuat keputusan yang tepat mengenai masa depan keuangan mereka. Untungnya, ada beberapa langkah masuk akal yang dapat diambil masyarakat untuk membantu mengurangi kesulitan keuangan yang mungkin terjadi di masa depan.'

Jadi, bagaimana Anda bisa melindungi kekayaan Anda dari cengkeraman Reeves?

Berikut beberapa idenya. Sebagai catatan, tidak semua penasihat yang dihubungi Wealth & Personal Finance bersedia menyampaikan pemikirannya karena takut terjun ke ranah politik.

Aneh? Lagipula, bukankah sebagian besar saran pajak didorong oleh perubahan sistem pajak yang dibuat oleh pemerintah, biru dan merah?

Modal Anda bisa menjadi keuntungan mereka

Pajak keuntungan modal dikenakan atas penjualan berbagai aset, termasuk investasi, rumah kedua, dan properti sewa beli. Tarif yang Anda bayarkan bergantung pada penghasilan kena pajak Anda dan aset yang dijual.

Untuk pelepasan saham dan unit trust, wajib pajak dengan tarif dasar biasanya membayar biaya CGT sebesar 10 persen (mungkin lebih), sedangkan wajib pajak dengan tarif lebih tinggi dan tarif tambahan membayar 20 persen. Pajak tersebut dikurangi dengan tunjangan bebas pajak tahunan sebesar £3.000, yang berarti keuntungan pertama sebesar £3.000 bebas CGT.

Meskipun Starmer dan Reeves sejauh ini menolak untuk menunjukkan dukungan mereka karena takut akan menghalangi pemilih, sumber Partai Buruh mengkonfirmasi bahwa rencana sedang disusun untuk mengumpulkan uang melalui pajak kekayaan tambahan.

Di bawah pemerintahan Konservatif, CGT atas keuntungan saham yang dikristalisasi menjadi lebih memberatkan. Meskipun tarif pajaknya sama seperti saat Boris Johnson memenangkan pemilihan umum Desember 2019, tunjangan bebas pajak tahunan telah menyusut seperti rompi yang terlalu basah – dari £12.300 pada tahun pajak yang berakhir pada 5 April 2023 menjadi £3.000.

Partai Buruh dapat mengurangi tunjangan tahunan lebih lanjut, namun kemungkinan besar akan menaikkan tarif pajak CGT sejalan dengan tarif pajak penghasilan. Hasilnya adalah 20 persen CGT untuk wajib pajak dengan tarif dasar (berpotensi lebih besar) – dan masing-masing 40 dan 45 persen untuk wajib pajak dengan tarif lebih tinggi dan tambahan.

Misalnya, ambil contoh seseorang yang pada tahun pajak berjalan memiliki penghasilan kena pajak (setelah semua potongan yang diizinkan dan tunjangan pribadi) sebesar £25.000. Ini berarti penghasilannya berada di bawah batas atas tarif dasar pajak penghasilan (£37.700).

Mari kita asumsikan pembayar pajak bukan warga Skotlandia – tarif pajak penghasilan di Skotlandia sedikit berbeda. Mari kita asumsikan mereka memperoleh keuntungan modal sebesar £25.000 dari penjualan saham yang dikutip. Untuk tujuan CGT, keuntungan kena pajak adalah £22.000 (£25.000 dikurangi pengecualian sebesar £3.000).

Saat ini, individu tersebut memiliki sisa £12.700 dari kelompok tarif dasar mereka. Ini berarti £12.700 dari keuntungan £22.000 dikenakan pajak sebesar 10 persen, sisanya (£9.300) dikenakan pajak 20 persen. Tagihan pajak CGT yang dihasilkan adalah £3.130. Namun jika Partai Buruh menyelaraskan tarif CGT dengan tarif pajak penghasilan – dan tidak menyentuh tunjangan bebas pajak tahunan – tagihan CGT akan menjadi £6,260. Tingkat CGT efektif akan berlipat ganda menjadi 28,5 persen.

Hindari ancaman dengan ISA bebas pajak

Kuncinya adalah memanfaatkan investasi yang ramah pajak seperti Rekening Tabungan Individu (Isa). Setiap keuntungan investasi yang diperoleh dalam Isa bebas dari CGT. Saat ini, maksimal £20.000 per tahun pajak per orang dewasa dapat diinvestasikan dalam Isa. Itu berarti £40.000 untuk pasangan menikah dan pasangan sipil.

Jadi, gunakanlah tunjangan Isa Anda sebanyak yang Anda mampu – jangan sia-siakan. Dan jika Anda tidak memiliki cukup pendapatan untuk mendanai Isa secara penuh, pertimbangkan untuk mentransfer kepemilikan saham yang ada ke dalamnya.

Jason Hollands adalah direktur pelaksana Bestinvest, bagian dari manajer kekayaan Evelyn Partners. Dia mengatakan: 'Jika Anda memiliki investasi di lingkungan yang terkena pajak, akan lebih bijaksana jika memindahkan sebanyak mungkin investasi tersebut ke Isa, sehingga melindunginya dari petugas pajak.'

Hal ini dapat dilakukan melalui 'bed and Isa' – di mana saham secara efektif dijual dan kemudian langsung dibeli kembali di dalam Isa. Jumlah yang masuk ke dalam Isa dihitung sebagai bagian dari tunjangan tahunan Anda sebesar £20.000.

Platform investasi menyediakan fasilitas ini meskipun mereka akan mengenakan biaya – sementara bea materai 0,5 persen harus dibayarkan pada saat pembelian kembali.

Starmer dan Reeves menghadapi pertanyaan dari jurnalis selama kunjungan ke Morrisons di Swindon di mana mereka bertemu dengan pembeli dan membahas biaya hidup dengan karyawan bulan ini

Investor juga perlu menyadari bahwa bedding dapat dikenakan biaya CGT jika keuntungan melebihi batas £3.000. Bed dan Isa dapat digunakan untuk melindungi saham, investment trust, exchange traded funds, dan unit trust.

Taktik cerdik lainnya adalah mengalihkan investasi kepada pasangan atau mitra sipil Anda jika mereka memiliki tarif pajak penghasilan yang lebih rendah. Saham yang dijual oleh pasangan yang merupakan pembayar pajak dengan tarif lebih tinggi berpotensi menarik tagihan CGT yang lebih besar daripada mitra yang merupakan pembayar pajak dengan tarif dasar.

Jadi masuk akal bagi pembayar pajak tarif dasar untuk memiliki lebih banyak investasi keluarga.

Hollands mengatakan: 'Transfer antar pasangan tidak dikenakan pajak dan dapat menjadi cara sederhana untuk mengurangi kewajiban pajak keluarga.

'Bahkan ketika pajak tidak dapat dihindari, memindahkan investasi ke pasangan mana pun yang membayar tarif pajak penghasilan lebih rendah dapat membantu mengurangi beban pajak.'

Satu poin terakhir tentang CGT. Hyett dari Wealth Club mengatakan kepemilikan saham apa pun yang dimiliki di luar Isa – dan mengalami kerugian – harus dibiarkan begitu saja. Hal ini akan lebih terkristalisasi ketika (jika) Partai Buruh menaikkan tarif CGT, mengimbangi keuntungan yang diperoleh di tempat lain dan mengurangi besarnya tagihan CGT.

Pajak warisan akan melonjak ke titik tertinggi baru

Petugas pajak terus meraup keuntungan besar dari pajak warisan atas harta warisan orang yang meninggal. Penerimaan IHT untuk bulan April dan Mei tahun ini adalah £1,4 miliar, £0,2 miliar lebih tinggi dari periode yang sama tahun lalu. Di bawah Partai Buruh, penerimaan tersebut kemungkinan akan melonjak.

Saat ini, perkebunan di bawah £325.000 lolos dari pajak 40 persen. Kelompok tarif nihil ini tidak berubah sejak tahun 2009, meskipun ada potensi tambahan kelompok tarif nihil perumahan sebesar £175.000 bagi mereka yang meninggalkan rumah mereka untuk memiliki anak atau cucu.

Partai Buruh sangat menentang kekayaan yang diwariskan – dan surat kabar yang condong ke kiri telah melaporkan bahwa perubahan 'signifikan' sedang terjadi.

Ini termasuk mempersulit pembebasan pajak atas aset seperti lahan pertanian dan bisnis swasta. Ini juga dapat membawa dana pensiun ke dalam jaring IHT – saat ini, sebagian besar manfaat kematian dari skema pensiun bebas IHT.

Partai Buruh mungkin juga akan mengurangi jumlah hadiah yang dapat diberikan kepada keluarga dan teman sebelum kematian.

Anda dapat meneruskan hingga £12.000 – bebas pajak

Andrew Tully, direktur layanan teknis di spesialis pensiun Nucleus Financial, mengatakan individu saat ini dapat mewariskan sebagian kekayaan mereka melalui penggunaan tunjangan yang diizinkan, sehingga mengurangi paparan mereka terhadap IHT.

Misalnya, hadiah tahunan sebesar £3.000 dapat diberikan – kepada satu orang atau beberapa orang.

'Jika Anda belum menggunakan pengecualian tahun lalu,' tambah Tully, 'itu juga bisa digunakan. Jadi, berpotensi £12.000 untuk diteruskan oleh pasangan.'

Selain itu, hadiah 'kecil' tahunan sebesar £250 dapat diberikan kepada sejumlah orang – dengan ketentuan bahwa hadiah tersebut berbeda untuk setiap individu dalam menerima hadiah yang diberikan berdasarkan tunjangan hadiah tahunan.

Selain itu, hadiah dapat diberikan kepada anak, cucu atau teman ketika mereka menikah atau menjalin hubungan perdata.

Dan pemberian tersebut juga dapat dilakukan dari 'pengeluaran normal' tetapi Tully mengatakan 'peraturan rumit' seputar pemberian ini berarti individu 'harus meminta nasihat'. Begitu pula dengan penggunaan perwalian dalam memindahkan harta kekayaan seseorang untuk keperluan IHT. Chris Allen, direktur perencanaan kekayaan di bank swasta Arbuthnot Latham, mengatakan: 'Ada berbagai jenis kepercayaan yang tersedia bagi individu, jadi penting untuk menerima nasihat spesialis untuk memastikan kepercayaan yang tepat telah ditetapkan.'

Semoga Anda semua mendapatkan yang terbaik dalam hal keuangan … setelah Pemilu Umum pada hari Kamis.

Potong kewajiban pajak dengan pensiun

Pada tahun pajak yang dimulai pada tanggal 6 April 2028, Office for Budget Responsibility – yang merupakan badan pengawas keuangan publik negara tersebut – memperkirakan bahwa terdapat tiga juta lebih orang yang akan membayar pajak sebesar 40 persen dibandingkan pada tahun pajak yang dimulai pada tanggal 6 April 2022.

Dengan sedikit peluang pemotongan pajak penghasilan di bawah Rachel Reeves, Jason Hollands dari Bestinvest mengatakan kontribusi untuk dana pensiun adalah cara utama untuk mengurangi kewajiban pajak penghasilan. Ia menambahkan: 'Kontribusi dana pensiun memberikan keringanan pajak pada tarif pajak penghasilan marjinal investor. Jadi pembayar pajak dengan tarif dasar mendapat keringanan pajak 20 persen sementara pembayar pajak dengan tarif lebih tinggi mendapat 40 persen.

“Keringanan ini sangat menarik, terutama mengingat semakin banyaknya orang yang membayar pajak dengan tarif lebih tinggi.

'Jadi manfaatkanlah selagi bisa – karena Partai Buruh pada tahap tertentu dapat mempertimbangkan untuk memangkasnya atau mengenakan tarif tetap.'

Jumlah maksimum yang dapat Anda masukkan ke dalam dana pensiun pada tahun pajak berjalan – dan mendapatkan manfaat dari keringanan pajak – adalah £60.000.